프랑스와 독일이 그리스에 대한 1,590억유로 규모의 구제금융에 합의해 유럽 재정위기에 대한우려가 크게 완화된 가운데 미국기업들의 반기 실적호조로 해외주식펀드는 상승세를 보였다. 유럽 재정위기 악화와 실적개선에 따른 호재로 브라질을 제외한 주요 신흥국주식펀드들이 강세를 보인 반면 북미, 일본 등 선진국주식펀드는 미국의 채무상한선 조정협상 실패에 따른 우려로 하락해 대조를 이뤘다.

펀드평가사 제로인(www.FundDoctor.co.kr)이 29일 아침 공시된 기준가격으로 펀드수익률을 조사한 결과, 해외주식펀드는 한 주간 0.78%의 수익률을 기록했다. 북미, 일본 등 주요 선진국주식펀드들이 하락세를 보였지만 중국, 러시아, 동유럽, 아시아 등 주요 신흥국주식펀드들이 강세를 보이면서 해외주식펀드 수익률을 끌어올렸다.

북미주식펀드는 -2.14%의 수익률을 기록하며 해외주식펀드 가운데 가장 낮은 주간성과를 보였다. 그리스 추가지원 합의 소식과 미국 동부 연안지역의 제조업경기지수의 반등, 기업실적 호전에도 불구, 오는 2일이 마감시간인 미국 정치권의 부채한도 증액협상이 결렬됐다는 소식이 악재로 작용해 급락했다.

유럽주식펀드는 같은 기간 0.11% 상승했다. 유럽증시 역시 그리스 재정위기 해결에 대한 기대감과 은행주 강세, 제조업체들의 실적호조 등으로 상승했지만 오바마 미국 대통령과 공화당 지도부의 부채한도 증액 협상이 결렬됐다는 소식이 상승폭을 제한했다.

중국주식펀드는 홍콩증시의 강세로 1.04% 상승해 눈길을 끌었다. 유럽 재정위기에 대한 우려완화와 국제유가 강세에 따른 석유주, 순이익 증가 발표에 힘입은 은행주가 강세를 보이면서 지수상승을 주도했다. 경상이익총액이 예상치를 상회해 성장둔화에 대한 불안을 덜어줬고, 인민은행이 발행한 1년물 통안채 금리가 4주째 동결된 점이 긴축완화에 대한 기대감을 키웠다.

러시아주식펀드는 국제원유가격의 상승 및 은행주 강세로 1.58%의 수익률을 기록했다. 대형 석유업체인 로즈네프트가 새로운 석유층 발견소식 및 국제원유 가격상승으로 올랐고, 금융주도 큰 폭으로 상승했다.

브라질주식펀드는 같은 기간 1.25% 하락했다. 미국 제조업 지표 개선, 그리스 재정지원 합의, 브라질 기준금리 관련 불확실성 완화 등이 투자심리를 자극했지만 최근의 상승랠리에 대한 밸류에이션 부담과 금융주와 철강주에 대한 실적부진 우려로 하락 마감했다.

인도주식펀드는 큰 폭의 기준금리 인상 및 경제성장률 전망치 하향 조정 여파로 0.19% 상승하는데 그쳤다. 그리스 부채문제 해결 가능성, 인도의 인플레이션 둔화, 기업실적 개선 등이 호재로 작용했지만 중앙은행이 기준금리를 기존 7.5%에서 8.0%로 인상한데다 피치가 인도의 2011년 경제성장률 전망치를 8.3%에서 7.7%로 하향 조정해 투자심리가 크게 위축됐다.

섹터별로 살펴보면 소비재섹터펀드가 0.40% 상승했지만 기초소재섹터와 에너지섹터펀드는 각각 -0.93%와 -0.89%의 수익률로 부진한 모습을 보였다.



순자산액 100억원 이상, 운용기간 1개월 이상인 325개 해외주식형펀드 중 219개 펀드가 플러스 수익률을 기록했다. 주간성과 상위권을 동남아 및 중국주식펀드가 차지한 반면 북미, 중국본토, 브라질주식펀드는 상대적으로 부진한 모습을 보였다.

개별 펀드별로 살펴보면 동남아에 투자하는 ‘JP모간아세안자(주식)A’ 펀드가 3.62%의 수익률로 주간성과 1위를 차지했다. 이외에도 ‘푸르덴셜동남아시아전환자H(주식)A’, ‘KB아세안 자(주식)A’, ‘피델리티아세안자(주식)종류A’ 펀드가 동남아 증시의 강세를 반영하며 2.84% ~ 3.34%의 수익률을 기록했다.

주간성과 1위를 차지한 ‘JP모간아세안자(주식)A’ 펀드는 싱가폴(33.16%), 태국(20.77%), 말레이시아(14.07%), 인도네시아(13.92%) 등으로 주식자산의 88% 이상을 동남아지역 주식에 투자하고 있으며, 업종별로는 금융업과 산업재 비중이 높다.

반면 PMI급락 및 긴축우려로 중국본토주식에 투자하는 ‘한화꿈에그린차이나A주트레커자UH- 1(주식-파생)C/Cf2’ 펀드가 2.85% 하락해 최하위를 기록했고, ‘삼성미국대표주식자 1[주식]_Cf’ 펀드는 미국 채무상한선 상향조정 실패로 2.67% 하락하는 등 대다수 중국본토주식 및 북미주식펀드들이 1.2% 이상 하락하면서 주간성과 하위권에 머물렀다.



해외펀드 자금동향

제로인 분류 기준으로 공모 해외펀드(역외펀드 제외) 설정액은 29일 현재 45조 6,017억원으로 전주 대비 1,518억원 줄어 감소추세를 이어갔다. 순자산액은 1,592억원 증가한 39조 8,174억원으로 집계됐다.

대유형별로 설정액 증감을 살펴보면, 해외주식형은 2,249억원 감소했고, 해외주식혼합형에서도 233억원이 줄었다.

해외주식형을 소유형으로 나누어 보면, 중국주식펀드에서 770억원이 감소한 데 이어 글로벌신흥국주식펀드 설정액도 전주 대비 607억원이 줄었다. 기타신흥국주식펀드에서 4억원 미만의 설정액이 증가했을 뿐 대부분의 해외주식펀드에서 설정액이 감소했다.



[ 조성욱 제로인 펀드애널리스트 www.FundDoctor.co.kr ]