해외펀드 유로존 위기에 뒷걸음질, 한 주간 0.04% 떨어져

해외주식형펀드가 유로존 불안심리에 상승세를 이어가지 못했다. 특히 북미와 남미, 유럽지역에 투자하는 펀드가 부진했으며, 대체로 선진국에 투자하는 펀드가 상대적으로 저조했다.
 
펀드평가사 제로인(www.FundDoctor.co.kr)이 9월 28일 아침 공시된 기준가격으로 펀드수익률을 조사한 결과, 해외주식형펀드는 한 주간 -0.04%의 수익률을 기록했다.
 
해외펀드 대부분이 하락세로 돌아선 가운데 중국 및 인도 등 아시아신흥국에 투자하는 펀드는 플러스 성과를 기록했다. 지난주 5%이상 급등했던 기초소재섹터펀드는 반대로 4.90% 급락했으며 해외주식 섹터형과 혼합형, 커머더티 및 채권형까지 손실을 기록했다.



인도주식펀드가 2.55%의 수익률을 기록하며 상승랠리를 이어갔다. 3주째 양호한 흐름을 유지하며 연초 후 성과도 17.43%를 기록 중이다. 정부의 경제정책에 대한 기대감이 여전히 증시를 받혀줬고 특히, 해외투자를 유치하기 위해 외국인 투자에 대한 원천징수 세율을 크게 인하한 점이 호재로 작용했다.
 
해외주식형 중 가장 큰 규모를 차지하고 있는 중국주식펀드도 1.16% 상승하며 플러스 성과를 냈다. 부동산 규제강화, 경기둔화 우려 지속, 유로존 위기 재부각 등 끊이지 않는 부담요인에도 불구하고 주 후반 거래세 인하 등 증시부양 조치가 구체화 될 것이라는 신화통신사의 보도가 투심을 녹이며 반등을 이끌었다. 또 차스닥 상장기업 대주주의 보호예수 해제기간 연장, 연기금 자금 유입 등의 소식도 기대 심리를 자극했다.  
 
브라질주식펀드는 2.43% 하락해 국가별 성과 중 가장 저조했다. 남미신흥국주식펀드도 2.02% 하락했다. 중국 등 주요국 경기둔화, 스페인의 구제금융 신청에 대한 우려가 반영됐고 경상수지 부진, 해외투자 감소 등이 부정적이었다. 국제상품 가격이 약세를 보이면서 자원주가 떨어졌고, 유통주도 내수 감소 우려로 동반 하락했다. 해외주요기관들의 투자의견 하향 조정 및 인플레이션 상승 우려도 악재로 작용, 한 주간 하락세에서 벗어나지 못했다.  

러시아주식펀드도 2.37% 하락했다. 유로존 채무위기설로 위험자산 회피심리가 짙어지며 국제 원유가격이 하락했고, 석탄 생산량 감소 전망으로 석탄주가 급락하는 등 자원주가 지수 약세를 주도했다. 미국 주택매매건수 감소 등으로 경제성장이 둔화될 것이라는 우려가 높아지며 금융, 철강업종도 약세를 보였다.
 
북미주식펀드가 2.06% 하락한 가운데, 미국 시장 비중이 40% 이상으로 가장 높은 글로벌주식펀드도 2.29% 떨어졌다. 주초 찰스 연방준비은행 총재의 양적완화(QE3) 비판에 하락세로 출발한 뉴욕증시는 스페인을 중심으로 한 유로존 위기 우려 확산으로 한 주간 부진한 흐름을 이어갔다. 내수 장기실적 전망 하향, 스페인 대규모 경제개혁 반대 시위도 증시를 끌어내리며 지난 7월 이후 최장기 하락세를 보였다.
 
일본주식펀드는 -0.74%의 수익률을 기록했다. 그리스의 긴축 항의 시위와 스페인 구제금융 논의로 지지부진한 흐름을 보였던 니케이지수는 주 후반 중국 정부의 경기부양 기대로 인한 상하이증시 훈풍에 상승 반전에 성공했다.   
 
이 밖에도 동남아주식펀드가 1.04% 하락했고, 아시아태평양주식펀드도 0.44% 떨어졌다. 중국, 인도펀드의 성과에 힘입은 아시아신흥국주식펀드는 1.16%의 수익률로 권역별 해외펀드 중에서 가장 양호했다. 신흥국 중에서 유럽신흥국주식펀드와 글로벌신흥국주식펀드가 각각 -1.92%, -0.84%의 성과를 기록한 것과 대조를 이뤘다.

섹터별로는 국제 상품가격 급락으로 기초소재섹터펀드가 -4.90%로 낙폭이 가장 심했다. 전주5% 이상 상승하는 등 상승가도를 달리던 펀드의 연초 후 성과도 -6.57%로 떨어졌다. 소비재섹터펀드와 에너지섹터펀드도 각각 -2.84%, -2.83%로 부진했으며, 헬스케어섹터펀드도 0.89% 떨어져 유형평균을 하회했다.




순자산액(클래스 합산) 100억원 이상, 운용기간 1개월 이상인 1,072개(클래스 포함한 집계) 해외주식형펀드 중 451개 펀드가 플러스 성과를 기록했다. 주간성과 상위권은 인도주식펀드와 중국주식펀드가 휩쓴 반면 기초소재섹터 및 에너지섹터펀드들이 바닥권에 머물렀다.
 
인도증시가 호조를 보인 덕에 ‘KB인디아 자(주식)A’ 펀드가 3.82% 상승하며 주간수익률 최상위에 올랐다. 인도주식펀드인 ‘미래에셋인디아인프라섹터자 1(주식)종류A’ 펀드와 ‘이스트스프링인디아자(UH)[주식]클래스A’ 펀드도 각각 3.71%, 3.18%의 수익률로 그 뒤를 이어 상위권에 올랐다.
 
직전 H주 레버리지펀드들이 선방했던 모습과 달리 금주는 중국본토주식에 투자하는 펀드들의 성과가 양호했다. ‘미래에셋ChinaAShare자 2(H)[주식]종류A’ 펀드를 비롯해 ‘IBK중국대륙본토[주식-재간접](A)’ 펀드들이 3%대의 상승률로 양호한 성과를 냈다.
 
반면, 지난 주 상위권에 랭크됐던 ‘블랙록월드광업주자(주식)(H)(A)’ 펀드 및 ‘JP모간천연자원자(주식)A’펀드가 각각 -5.37%, -4.63%의 저조한 성과를 내 최하위권에 자리했다. 지난 주 국제 상품가격 급등으로 수혜를 누렸던 것과 달리 스페인 불안정성과 세계경기둔화 우려 등이 유가를 비롯 금, 밀, 옥수수 등 상품시장에 악재로 작용하며 기초소재섹터펀드들의 성과도 급반전됐다.




제로인 분류 기준으로 공모 해외펀드(역외펀드 제외) 설정액은 전주보다 296억원이 줄어든 38조 219억원으로 집계됐다.

대유형별로 설정액 증감을 살펴보면 해외주식형(ETF 제외)이 전주보다 1,709억원 감소했으나 해외채권형은 1,702억원 증가했다. 해외주식형의 순자산액은 1,310억원 감소했다.

해외주식형펀드 세부유형별로 살펴보면 글로벌신흥국주식펀드에서 526억원의 설정액이 감소했으며 중국주식펀드에서도 552억원 줄어 가장 큰 감소세를 나타냈다.


[ 강영민 제로인 펀드애널리스트 www.FundDoctor.co.kr ]